En Fait

La société [A. SA] , dont le siège est à [U.] , propose aux investisseurs des placements directs dans des tecks sur des plantations en Équateur et au Costa Rica. Les investisseurs acquièrent un droit sur la valeur des revenus futurs issus de la vente du bois abattu, tandis que l'exploitation des plantations est assurée par la société ou ses filiales. Après une période de rotation de 20 ans, les arbres sont abattus et vendus, les investisseurs recevant le produit net de la vente, déduction faite d'une commission de gestion de 15%.

Dans les comptes annuels 2016 et 2017, la société a constitué des provisions sous la rubrique « Provisions pour entretien des arbres » d'un montant de Fr. 2 mio. (2016) respectivement Fr. 4,5 mio. (2017). L'Administration fiscale cantonale de Nidwald n'a initialement pas pris en compte ces provisions pour la détermination du bénéfice imposable. Après opposition de la société, les impositions pour les périodes fiscales 2016 et 2017 ont été rectifiées, l'administration fiscale ayant admis des provisions pour risques à sa charge de 5% du chiffre d'affaires (2016 : Fr. 793’660.– ; 2017 : Fr. 894’839.–). Le Tribunal administratif du canton de Nidwald, section fiscale, a rejeté le recours formé contre ces décisions d'opposition par jugement du 25 octobre 2021. La société a alors formé un recours en matière de droit public auprès du Tribunal fédéral et demandé la reconnaissance des provisions initialement comptabilisées de Fr. 2 mio. respectivement Fr. 4,5 mio. pour les périodes fiscales 2016 et 2017.

En Droit

Le Tribunal fédéral examine le recours quant à son admissibilité et constate que l'instance précédente a rendu un jugement unique pour les impôts cantonaux et l'impôt fédéral direct, ce qui est admissible puisque les questions de droit sont régies de manière identique dans le droit harmonisé. Le recours a été déposé dans les délais et selon la forme requise et s'attaque à un jugement de dernière instance d'une haute juridiction cantonale. La recourante fait valoir que les provisions sont justifiées sur le plan commercial, car elles correspondent aux risques réels des plantations de teck en Équateur et au Costa Rica. Elle invoque les risques politiques et climatiques élevés dans les pays de culture et soutient que les provisions forfaitaires de 5% du chiffre d'affaires, telles qu'admises par l'Administration fiscale cantonale et l'instance précédente, ne sont pas suffisantes.

S'agissant de la reconnaissance fiscale des provisions, il convient de partir du droit commercial (art. 957 ss CO). Le principe de la primauté du bilan commercial (art. 58 al. 1 let. a LIFD) lie l'assiette fiscale au compte de résultat conforme au droit commercial, sous réserve de dispositions dérogatoires particulières. Les provisions doivent être comptabilisées lorsqu'elles sont causées par des événements passés, qu'un décaissement est probable et que leur montant peut être estimé de manière fiable (art. 959 al. 5 CO). Sur le plan fiscal, sont admises les provisions pour obligations existant au cours de l'exercice dont le montant est indéterminé ou pour des risques de perte immédiats (art. 29 al. 1 let. a et c LIFD).

La recourante méconnaît cependant la nature des provisions reconnues sur le plan fiscal. Les provisions qu'elle a initialement constituées pour « entretien des arbres » concernent des coûts d'exploitation périodiques qui doivent être comptabilisés en charges au titre de l'exercice concerné. Il ne s'agit pas de véritables obligations envers des tiers, mais de typiques obligations internes, qui ne sont pas provisionnables. La recourante ne peut pas non plus se prévaloir d'une provision pour perte éventuelle, car elle n'a pas fourni de preuve concrète d'un risque de perte.

Les provisions forfaitaires de 5% du chiffre d'affaires admises par l'instance précédente n'ont pas été constituées pour l'entretien des arbres, mais pour deux risques spécifiques : le risque de garantie (1% du chiffre d'affaires) et le risque d'invendu des arbres (4% du chiffre d'affaires). Le risque de garantie découle des conditions générales de la recourante, selon lesquelles, en cas de mort de plus de 10% des arbres au cours des quatre…